La pandémie de COVID-19 a mis à rude épreuve les fonds de pension à travers le monde. La baisse des taux d’intérêt, les fusions et acquisitions, le taux d’endettement élevé, les marchés volatils et les conséquences économiques de la pandémie ont tous joué un rôle dans le déclin des performances des fonds de pension. Les gestionnaires de fonds de pension doivent prendre des mesures pour s’assurer que leurs fonds sont sûrs et rentables à long terme. Cet article explorera comment les gestionnaires de fonds de pension peuvent réussir à analyser et à améliorer la performance de leurs fonds post-pandémie.
Comprendre les facteurs de risque des fonds de pension
Les fonds de pension sont exposés à une variété de risques qui peuvent affecter leurs performances. Les principaux facteurs de risque comprennent les taux d’intérêt, la volatilité des marchés, l’inflation, les fusions et acquisitions et le risque de crédit. Comprendre ces facteurs de risque est important pour évaluer la performance des fonds de pension et prendre les mesures nécessaires pour y remédier.
Évaluer la performance des fonds de pension
Les gestionnaires de fonds de pension peuvent évaluer la performance des fonds de pension en utilisant différents outils et méthodes. L’un des outils les plus courants est le Ratio d’activité, qui mesure le rapport entre le rendement du fonds et le montant investi. Les gestionnaires de fonds de pension peuvent également utiliser des méthodes plus avancées telles que l’analyse des risques/retours, l’analyse factorielle et la gestion des risques.
Mesurer le risque des fonds de pension
Les fonds de pension doivent non seulement être rentables, mais aussi sûrs. Les gestionnaires de fonds de pension peuvent mesurer le risque des fonds de pension en utilisant des mesures telles que le ratio de Sharpe, le ratio d’information, le ratio de Solvency et le ratio d’endettement. Ces mesures aident les gestionnaires de fonds à évaluer la performance et le risque des fonds de pension et à prendre des décisions éclairées.
Améliorer les performances des fonds de pension
Une fois que les gestionnaires de fonds de pension ont compris les facteurs de risque et évalué leurs performances, ils doivent prendre des mesures pour améliorer leurs performances. Les gestionnaires de fonds peuvent choisir d’investir dans des placements à risque faible ou moyen, diversifier leurs portefeuilles et diversifier leurs investissements entre des marchés hautement corrélés. Ils peuvent également réduire les frais de gestion et de transaction et s’assurer que leurs portefeuilles sont bien gérés.
Utiliser des outils de gestion des portefeuilles
Les outils de gestion des portefeuilles peuvent aider les gestionnaires de fonds de pension à prendre des décisions éclairées concernant leurs investissements. Les outils de gestion des portefeuilles peuvent fournir des informations sur la performance du fonds, les risques encourus et les tendances des marchés. Certains outils peuvent même fournir des conseils et des recommandations pour aider les gestionnaires à prendre des décisions plus informées.
Conclusion
La pandémie de COVID-19 a mis à rude épreuve les fonds de pension à travers le monde. Cet article a examiné comment les gestionnaires de fonds de pension peuvent analyser et améliorer la performance des fonds post-pandémie. Les gestionnaires de fonds de pension doivent comprendre les facteurs de risque, évaluer la performance des fonds, mesurer le risque et prendre des mesures pour améliorer la performance. Enfin, ils peuvent également utiliser des outils de gestion des portefeuilles pour prendre des décisions informées.